Intentar comprar una casa es «jugar un juego imposible de ganar»

Cuando Nathan Wilkins se mudó en 2019 con su madre y su hermana, esperaba que eso le ayudaría a ahorrar dinero para comprar una casa.

Pero en los años posteriores, el mercado inmobiliario estadounidense se ha visto transformado por el aumento de los alquileres, el aumento de los precios de las viviendas y aumentos masivos de las tasas hipotecarias.

Esta tasadora de seguros de 32 años de Utah dice que ella y su hermana están ganando más dinero que nunca. Pero gastar 2.500 dólares al mes en alquiler no le dejará mucho de sobra.

«Es como si estuviera jugando un juego que no puedes ganar», dice. «El hecho de que nos estén descartando el precio me da ganas de vomitar».

Esas frustraciones se están extendiendo, alimentando el descontento y contribuyendo al pesimismo generalizado sobre la economía estadounidense antes de las próximas elecciones del país.

El Precio medio de venta de una vivienda Ha aumentado casi un 30% desde finales de 2019 en EE. UU., alcanzando los 420.000 dólares esta primavera.

Y eso no tiene en cuenta los costos adicionales de las tasas de interés más altas, que ahora son aproximadamente del 7% para una hipoteca de tasa fija a 30 años común en los EE. UU., que era del 3% en 2020.

Los compradores de viviendas de hoy necesitan un ingreso anual de más de 100.000 dólares (más que la media nacional de 75.000 dólares) para permitirse una casa en la mayor parte de Estados Unidos, dicen empresas de investigación. Zillow Y tarifa bancaria Decir, y afrontar las cuotas mensuales Aproximadamente duplicado En apenas cuatro años.

«Me hace llorar un poco», dice Megan Holder, quien comenzó a comprar en Austin, Texas, en 2019, cuando los bancos le ofrecieron una tasa fija a 30 años de alrededor del 4,75%.

Detuvo su búsqueda cuando llegó la epidemia y el alto costo de los materiales de construcción y la vivienda hizo subir los precios.

Él y su esposa finalmente compraron una casa este año, pero sólo después de aceptar una tasa del 6,625% y mudarse 1.200 millas al norte, a Columbus, Ohio, una ubicación que había elegido de una hoja de cálculo que había creado con un presupuesto limitado.

«Un hombre de 30 años que cambió su trabajo del sector público al privado para lograr asequibilidad ha superado lo que hemos considerado durante cinco años.

“Hemos movido montañas para que eso sea posible.

«Siempre estoy agradecida de que podamos permitírnoslo. Sé que mucha gente no puede», añade.

El 40,1% de los inquilinos espera algún día ser propietario de una vivienda Reserva Federal de Nueva YorkLa proporción es la más pequeña desde que el banco comenzó a preguntar a los inquilinos en 2014.

Incluso los propietarios de viviendas, cuyas hipotecas a largo plazo los protegen del impacto financiero inmediato y se benefician del aumento del valor de las propiedades, Dile a los encuestadores Los cambios en el mercado son motivo de preocupación, ya que aumentan los impuestos a la propiedad y los costos de los seguros, lo que reduce la asequibilidad.

A Una encuesta reciente de Harris Más del 70% de los estadounidenses cree que el mercado empeorará.

La cuestión alimenta las preocupaciones generalizadas sobre el creciente coste de la vida, que aumentará un 20% a partir de 2021.

Es uno de los mayores desafíos que enfrenta el presidente Joe Biden, cuyo mandato ha coincidido con un cambio en el mercado inmobiliario y que ha recibido malas calificaciones por su manejo de la economía en las elecciones nacionales.

Su rival Donald Trump ha tratado de culpar a Biden por la inflación, y aunque no suele mencionar específicamente la vivienda, regularmente destaca las tasas de interés «disparadas» para argumentar que la economía va en la dirección equivocada.

«La inflación ha sido una cuerda floja política para Biden en los últimos años», dijo Brian Connolly, profesor de derecho empresarial en la Universidad de Michigan que se centra en cuestiones de vivienda. «Los costes de la vivienda son otro aspecto donde la gente está experimentando esta presión financiera».

En los últimos meses, la Casa Blanca ha tratado de abordar las preocupaciones sobre la asequibilidad, ofreciendo programas como reglas para limitar los costos de cierre y un crédito fiscal de $10,000 para quienes compran una vivienda por primera vez.

Marca un cambio de tono después de años de centrarse en la fortaleza de la economía, incluido el bajo desempleo. Pero dado que Biden tiene pocas palancas inmediatas que utilizar, no está claro que los esfuerzos estén teniendo eco.

Su apoyo se ha erosionado, especialmente entre los jóvenes: su participación récord en 2020 ayudó a impulsarlo a llegar al cargo. Los votantes de este grupo demográfico tienen menos probabilidades de ser propietarios de viviendas y, a menudo, consideran que la asequibilidad de la vivienda es una de sus principales preocupaciones.

«No he visto ningún sitio que busque deliberadamente a personas como compradores de vivienda por primera vez, que quieran aliviar su dolor», dice Brayden Dougherty, de 30 años, de Florida. por tres años.

A pesar de una herencia de $50,000, ninguna deuda y trabajos decentes, él y su esposa no pudieron encontrar un apartamento asequible de dos habitaciones cerca de sus familias en el área de Orlando.

El problema de la asequibilidad de la vivienda es demasiado grande para culpar a un político o partido en particular, pero la falta de soluciones ha contribuido a su frustración política más amplia, dice. No está claro cómo votará en noviembre.

«Estoy cansado», dice. «El hogar es parte de eso».

La creciente protesta ha aumentado la presión sobre la Reserva Federal de Estados Unidos para que reduzca las tasas de interés para brindar alivio, una medida que el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, ha dicho que podría ocurrir en algún momento.

Pero las expectativas de que un recorte a principios de este año ayudaría a mejorar el estado de ánimo del país se han ido reduciendo gradualmente. Dicho esto, el progreso en la reducción de la inflación (que se situó en el 3,4% en abril, aún por encima del objetivo del banco del 2%) puede estancarse.

En cambio, las tasas hipotecarias aumentaron principalmente desde enero.

Mimi Tan, de 29 años, que recientemente compró un condominio de tres habitaciones en el área de Boston, Massachusetts, dice que ella y su esposo están incurriendo en gastos mensuales alrededor de $200 más que cuando recibieron la aprobación previa para un préstamo en marzo.

Entonces no fijan la tasa y, sin saberlo, los costos de endeudamiento pueden cambiar significativamente. Cuando regresaron al prestamista en abril después de hacer la oferta, la tasa de interés que les ofrecieron había pasado del 6,5% al ​​6,9%.

Espera que le permitan refinanciar a finales de este año.

«Consulto los tipos con intereses», dice.

Muchos analistas creen que es sólo cuestión de tiempo hasta que la inflación disminuya, allanando el camino para un recorte.

Los informes de empresas privadas muestran que los aumentos de los alquileres, que desempeñan un papel importante en los cálculos de la inflación estadounidense, se están enfriando desde el ritmo más rápido de la pandemia en medio de un repunte en la oferta de departamentos.

Con el aumento de los salarios, un aumento de las nuevas viviendas en construcción y un lento aumento de los alquileres y los precios de las viviendas, también ve una disminución de los desafíos de asequibilidad a pesar de que no hubo elecciones en noviembre, dice Orphe Divounguy, economista senior del sitio de vivienda Zillow.

«Todo se soluciona solo», dice. «Por supuesto que todavía tenemos un largo camino por recorrer, pero estamos viendo algunos avances y creo que veremos más avances».

Pero hay una visión más oscura.

A medida que más personas se ven obligadas a abandonar la propiedad de una vivienda, las tarifas de alquiler pueden mostrar más elasticidad de lo esperado, lo que eleva la inflación.

Si las tasas hipotecarias no caen significativamente, el cambio en los costos de endeudamiento podría actuar como una restricción a largo plazo sobre la oferta, a medida que los constructores retrocedan y los propietarios de viviendas que obtuvieron hipotecas se muden cuando las tasas son bajas.

Bryden, originario de Florida, no ve una solución fácil por parte del banco central, que teme haya contribuido a dar forma a la crisis actual al permitir que las tasas se mantuvieran inusualmente bajas en la década posterior a la crisis financiera de 2008.

«No importa lo que suceda, ya sea que suban, bajen o se mantengan, siento que la próxima década va a ser difícil para la mayoría de la gente, pase lo que pase», dice.